На пороге кризиса: в России раздувается кредитный пузырь

На пороге кризиса: в России раздувается кредитный пузырь

Падение доходов при одновременном росте закредитованности россиян угрожает новым кризисом потребкредитования.

Признаки кризиса становятся все очевиднее: отсутствие свободных денег у населения, снижение потребления, отсутствие надежд на улучшение жизни, рост необеспеченных кредитов и перекредитование. Это бьет по экономическому росту и приближает кризис потребкредитования, пишет The Bell.

Издание напомнило, что у большинства российских семей (65%) нет никаких сбережений. У имеющих финансовые подушки их размеры не превышают трехмесячные доходы. Более того, ожидания российских граждан упали до рекорда. Индекс потребдоверия достиг минимальной отметки в 62 пункта (версия The Conference Board и Nielsen). На улучшение в денежном плане надеются только 25% граждан, что на 5% меньше предыдущего показателя. Тратить средства готовы на 7% меньше людей — только 14%. Имеющих свободные средства стало 72% (- 5%). Количество экономящих выросло до 69% (+ 7%).

Падение потребдоверия подтвердили ретейлеры: они указали на чувствительность клиентов к ценам и рациональный подход к покупкам. Торговые центры отметили снижение выручки на квадратный метр в непродовольственном секторе, что свидетельствует об отказе от спонтанных покупок. Все эти тенденции стали следствие роста НДС и падения доходов в течение нескольких последних лет, указывает «Ъ».

Одновременно со снижением доходов происходит рост потребкредитования. При этом Банк России опасается скорости процесса, поскольку негативные последствия могут быть и для людей, и для банков, отмечают «Ведомости».

В начале текущего года россияне успели оформить кредитов на 1,9 триллиона рублей, более половины из которых — нецелевые необеспеченные займы. Рост произошел из-за увеличения размера выдаваемых кредитов, отмечает регулятор.

В ЦБ связывают такую ситуацию с расходами граждан на крупные покупки и ростом резервирования по кредитам со ставкой выше 10% с начала апреля. Из-за этого банки могли ускорить выдачу займов. Однако могут быть другие и более опасные причины. В Совкомбанке пояснили, что банкам выгодно выдавать более крупные кредиты на более долгие сроки.

Меньше покупок, больше скидок: потребительские привычки россиян изменились

По словам аналитиков, рост выдачи новых кредитов объясняется рефинансированием имеющихся долгов. То есть несколько кредитов меняют на один более крупный с более низкой ставкой и на длительный срок. В итоге долговая нагрузка на россиян увеличивается. Все это может привести к повторению кризиса розничного кредитования 2014 года.

Некоторые аналитики не видят опасностей в росте розничного кредитования, скорость которого должен контролировать регулятор. При стабильной экономической ситуации кредитные нагрузки могут расти долго и без опасностей.

Однако сокращение доходов при разрастании кредитного пузыря создает «ножницы» для россиян. Любое потрясение в экономике может привести к кризису в банковской системе. Банк России реагирует на этот риск, ограничивая рост потребкредитования и вводя предельную долговую нагрузку заемщика. Но особого эффекта пока нет, пишет издание.

Источник: infox.ru